首先，信用风险。全球经济复苏基础仍不稳固，金融风险尚未彻底出清。全球各主要经济体和地区间的复苏进程并不均衡，主要经济体经济刺
激政策逐步退出，主权经济危机对全球银行业特别是欧洲银行业的潜在影响尚未完全暴露，银行面临复杂的外部环境。多数中资银行的海外分支机构成立时间短，业务发展处于起步阶段，对境外交易对手和客户的信用状况了解非常有限，这种信息不对称极易给银行带来信用风险，进而造成巨额损失。
其次，流动性风险。由于境外筹资成本相对较低，在人民币接受程度较高的韩国、马来西亚、新加坡、越南等地，企业的人民币融资需求增长很快，但是因当地缺少人民币清算体系，无法形成大规模的存款沉淀，银行缺乏稳定的资金来源。即使是在人民币存款近6000亿元的香港，由于人民币尚不能实现自由兑换，如果境外子公司和分支机构出现人民币资金缺口，境内母公司或总部也无法及时调拨头寸至海外机构，海外机构只有依靠清算行融资和当地市场同业拆借弥补资金缺口。然而离岸人民币市场规模毕竟有限，特别是在人民币单边升值时期，跨境贸易额的不断增长和离岸金融产品的大量涌现，使得香港离岸市场对人民币的需求增长十分迅猛。2010年11月就出现了中银香港人民币汇兑额度提前用磬的情况。香港金管局不得不紧急增加了与央行的货币互换以扩大在港人民币资金池，并对资金兑换的期限和参加行人民币净头寸额度作出了相应限制。由此可见，在境内外人民币流动性补充渠道没有完全打通的情况下，境外机构面临的人民币流动性风险仍然较大。
第三，汇率风险不容忽视。人民币汇率双向浮动弹性增加有利于市场化汇率形成机制的建立，对推动人民币国际化进程具有积极意义。与此同时，我们也应看到汇率双向浮动不仅会使银行资产的市场价值产生波动，进而出现潜在的亏损，还会使其资产负债结构发生变化。随着海外人民币升值预期减弱，截至2011年底香港地区人民币存款余额为5885亿元，12月跌幅达6.2%，是两年来最大单月降幅。
第四，在离岸人民币业务发展初期，境外机构缺乏熟练掌握市场规则和产品特性的专业人员，规章制度不健全、内控机制不完善、信息系统功能有限等因素都会引发操作风险。
应对
人民币国际化是我国商业银行实施战略转型、拓展国际市场难得的历史性机遇。笔者认为，我国商业银行应该从市场定位、统筹资金、产品创新、控制风险等方面增强自身竞争能力，积极应对挑战。
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